TL;DR

  • Bain & Company는 데이터센터 투자 붐을 정당화하려면 인공지능(AI) 산업이 2031년까지 연간 6조 달러 매출을 달성해야 한다고 전망함.
  • 새 제품 개발이 가장 큰 매출원이 되어 4조 2,000억 달러를 창출하고, 기업 생산성은 1조~1조 4,000억 달러, 소비자 서비스는 2,000억~4,000억 달러를 기여할 것으로 예상됨.
  • 기업의 AI 도입 속도인 흡수 속도(absorption speed)가 새로운 경쟁 변수가 됐으며, 주요 AI 연구소는 도입을 앞당길 모델 엔지니어링에 97억 5,000만 달러 이상을 투자 중임.
  • AI 인프라 연간 지출은 2031년 1조 5,000억 달러에 이를 수 있으며, 이를 산업 매출의 약 4분의 1로 유지하려면 연간 6조 달러에 가까운 시장 규모가 필요함.
  • Meta Platforms의 Prometheus 데이터센터는 2025년 600MW·240억 달러에서 2030년 9GW·2,000억 달러 규모로 커질 전망이며, 전력망·반도체·인력·규제 등 여러 과제가 남아 있음.

AI 산업에 필요한 신규 매출원

  • Bain & Company의 최신 기술 보고서에 따르면 AI 산업은 데이터센터에 투입되는 자본을 정당화하기 위해 새로운 제안을 개발해 2031년까지 연간 6조 달러 매출을 올려야 함.
  • 미국 컨설팅 회사 Bain은 새 제품 개발이 산업 매출의 가장 큰 원천이 되어 향후 5년 안에 약 4조 2,000억 달러를 창출할 것으로 추산함.
  • 보스턴에 본사를 둔 Bain의 분석가들은 이 부문에 검색, 광고, 자율주행 및 물리적 인공지능(physical AI) 분야의 혁신이 포함된다고 설명함.
  • 기업 생산성 부문은 소프트웨어 개발, 영업, 마케팅, 고객 서비스, IT 운영 등의 생산성 향상을 뒷받침하려면 1조~1조 4,000억 달러의 매출이 필요함.
  • 기업이 AI를 업무에 적용하는 속도를 뜻하는 흡수 속도는 새로운 경쟁 변수가 됐으며, 주요 AI 연구소는 기업의 빠른 도입을 지원하는 모델 엔지니어링에 97억 5,000만 달러 이상을 투자 중임.
  • Bain 글로벌 기술 부문 회장이자 보고서 주저자인 David Crawford는 다음과 같이 말함.

오늘날 논의는 직원 생산성에 고정돼 있음. AI 인프라의 경제성을 뒷받침하려면 생산성 향상을 넘어서는 수조 달러 규모의 신규 매출이 필요함. 업계에는 모바일과 클라우드가 열어젖힌 변화를 훨씬 뛰어넘는 혁신의 물결이 필요함.

  • 구독 및 광고 매출을 포함하는 소비자 대상 서비스는 2,000억~4,000억 달러를 기여할 것으로 예상됨. 서비스 제공업체가 전 세계 수십억 명의 사용자에게 AI 기반 제품을 계속 선보이는 가운데, 이 부문은 업계에 중요한 요소로 널리 여겨짐.
  • Bain은 현재 존재하지 않는 새 제품과 활용 사례가 풍부한 지능을 바탕으로 신시장과 기회를 열 수 있다고 밝히며, 신약 개발, 정신 건강, 에너지 생산 등을 예로 제시함.

데이터센터 투자를 정당화하기

  • Bain은 신규 시설, 용량 확대, 기존 그래픽처리장치(GPU)·메모리·네트워킹 장비의 업그레이드를 포함한 AI 인프라 연간 지출이 2031년 1조 5,000억 달러에 이를 수 있다고 전망함.
  • 이 자본 지출이 산업 매출의 약 4분의 1에 해당한다면, 현재 클라우드 제공업체 추세를 바탕으로 야심 차지만 합리적인 비율이라는 전제 아래, 이 수준의 투자를 유지하려면 연간 매출이 6조 달러에 가까운 AI 시장이 필요함.
  • 보고서는 칩, 데이터센터, 네트워크, 전력 시스템에 수십억 달러가 투입되는 전례 없는 속도와 규모의 AI 구축이 용량 확보 문제에 관심을 집중시켰다고 설명함.

그러나 더 중요한 질문은 이를 정당화할 만큼 충분한 경제적 가치를 창출할 수 있느냐일 수 있음.

  • Bain에 따르면 AI 데이터센터의 규모와 비용은 꾸준히 가속화되며 약 12~16개월마다 두 배로 증가함.
  • 연구기관 Epoch AI의 자료에 따르면 Facebook 모회사 Meta Platforms의 오하이오주 Prometheus 데이터센터는 2025년 현재 용량 600MW, 추정 비용 240억 달러이며, 2027년에는 최대 2GW와 800억 달러로 확대될 전망임.
  • 샌프란시스코에 본사를 둔 Epoch AI는 Prometheus의 용량이 2029년 5GW, 비용은 최대 1,750억 달러에 이르고, 2030년에는 9GW·2,000억 달러로 커질 것으로 예상함.
  • 데이터센터 건설이 늘어나면서 다음 과제도 해결해야 함.
  • 데이터센터 가동에 필요한 전력망 용량 확충
  • GPU와 기타 인프라 구성 요소 확보
  • 숙련된 인력 확보 및 역사적 수준을 훨씬 웃도는 인력 유지율 달성
  • 자원 사용과 소음 공해에 대한 반발 등 여론 및 규제 문제 대응
  • 반면 아랍에미리트(UAE), 사우디아라비아, 유럽연합(EU), 한국, 미국을 포함한 여러 정부는 AI 및 데이터센터 산업의 성장을 지원 중임. Bain은 데이터센터가 기술 혁신, 경제 성장, 국가 주권의 핵심 요소가 됐다고 설명함.
  • Bain은 데이터 인프라에 필요한 자본 규모가 계속 클 것이며, 전력·반도체 및 기타 투입 요소의 병목도 자체적으로 막대한 자본 수요를 수반해 투자자에게 추가 진입 기회를 열어준다고 밝힘.
  • 또한 국가 전략에서 주권 인프라의 비중이 커지는 가운데, 파트너십은 시장 진입 경로이자 지리적 다각화 수단이 될 수 있다고 설명함.